6,447 matches
-
aplicare în mod efectiv. Articolul 69 S.S.I.F. autorizată să presteze serviciile de investiții financiare prevăzute la pct. 1 lit. a), b), d) și e) și pct. 2 lit. a), c), d) și e) din anexa nr. 9 și care nu tranzacționează instrumente financiare pe cont propriu și nu subscriu în cadrul emisiunilor de valori mobiliare în baza unui angajament ferm vor avea cel puțin un reprezentant în cadrul compartimentului de control intern, iar S.S.I.F. autorizate să presteze toate serviciile de investiții financiare prevăzute
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
ce i se cuvin. ... (3) S.S.I.F. nu trebuie să acționeze astfel încât să pericliteze, să poată fi considerat că periclitează sau să inducă o situație care poate să prejudicieze fondurile și/sau instrumentele financiare ale clienților ori piața reglementată pe care tranzacționează și trebuie să se asigure că agenții pentru servicii de investiții financiare și ceilalți angajați ai săi nu se vor comporta în acest mod. ... (4) S.S.I.F. trebuie să respecte, în toate situațiile, următoarele obligații: ... a) să asigure păstrarea în siguranță
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
investiții. ... (2) S.S.I.F. menționată la alin. (1) trebuie să dispună măsurile și procedurile necesare pentru a se asigura că următoarele cerințe sunt respectate: a) analiștii financiari și alte persoane relevante nu trebuie să se implice în tranzacții personale sau să tranzacționeze în numele oricărei alte persoane, inclusiv S.S.I.F., instrumentele financiare la care se referă cercetarea sau orice instrument financiar cu care acestea se află în legătură atunci când are cunoștințe despre momentul distribuirii sau despre conținutul acelei cercetări pentru investiții care nu este
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
sau pe alt suport durabil, care va conține drepturile și obligațiile S.S.I.F. și ale clientului și care se va referi la cel puțin următoarele: ... a) serviciile de investiții financiare ce vor fi prestate și tipul instrumentelor financiare ce vor fi tranzacționate; ... b) durata contractului, modul în care contractul poate fi reînnoit, modificat și/sau reziliat; ... c) drepturile și obligațiile părților, precum și alți termeni în care societatea va furniza clientului servicii de investiții financiare. Drepturile și obligațiile părților contractului pot fi inserate
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
S.S.I.F. are obligația respectării prevederilor art. 102 alin. (1) de a acționa în cel mai bun interes al clienților atunci când, în cursul prestării serviciului privind administrarea portofoliului plasează spre executare altor entități ordinele ce rezulta din deciziile S.S.I.F. de a tranzacționa instrumentele financiare în numele clienților săi. ... (2) În situația administrării unui cont discreționar, contrapartea în tranzacții nu poate fi contul propriu, contul persoanelor relevante sau un alt cont client al S.S.I.F., decât dacă se asigură un preț mai bun decât cel
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
puțin detalii privind denumirea și numărul instrumentelor financiare cumpărate sau vândute, cantitatea, data și momentul executării fiecărei tranzacții, prețul de tranzacționare, precum și datele de identificare ale S.S.I.F. implicate. Articolul 150 În cazul în care instrumentele financiare subiect al raportării se tranzacționează în cadrul altei piețe relevante în termeni de lichiditate pentru respectivul instrument, S.S.I.F. va transmite informațiile prevăzute la art. 149 alin. (2) și autorității competente care supraveghează respectiva piața, în conformitate cu legislația comunitară aplicabilă. Articolul 151 (1) Rapoartele transmise C.N.V.M. de către sucursalele
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
art. 22 din Regulamentul CE nr. 1.287/2006 . În cazul acțiunilor pentru care nu există o piață lichidă, operatorul independent va prezenta cotațiile clienților lor, la solicitarea acestora. Articolul 156 (1) Prevederile art. 155 se aplică atunci când operatorul independent tranzacționează cantități mai mici decât dimensiunea standard a pieței. Operatorului independent care tranzacționează doar cantități mai mari decât dimensiunea standard a pieței nu i se vor aplica prevederile prezentei secțiuni. ... (2) Operatorii independenți pot decide cantitatea sau cantitățile pentru care vor
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
pentru care nu există o piață lichidă, operatorul independent va prezenta cotațiile clienților lor, la solicitarea acestora. Articolul 156 (1) Prevederile art. 155 se aplică atunci când operatorul independent tranzacționează cantități mai mici decât dimensiunea standard a pieței. Operatorului independent care tranzacționează doar cantități mai mari decât dimensiunea standard a pieței nu i se vor aplica prevederile prezentei secțiuni. ... (2) Operatorii independenți pot decide cantitatea sau cantitățile pentru care vor oferi cotații. Pentru o anumită acțiune, fiecare cotație va include prețul ferm
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
3, Secțiunea a 3-a din REGULAMENTUL nr. 16 din 7 decembrie 2011 aprobat prin ORDINUL nr. 107 din 7 decembrie 2011 , publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 896 din 16 decembrie 2011. (2) Prevederile alin. (1) se aplică pentru acțiunile tranzacționate pe o piață reglementată autorizată și supravegheată de C.N.V.M., dacă această piață este declarată piața cea mai relevantă în termeni de lichiditate pentru respectivele acțiuni în conformitate cu prevederile Regulamentului CE nr. 1.287/2006 . ... Articolul 158 (1) Operatorii independenți vor face
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
acestor informații într-un mod nediscriminatoriu și pe baza unor costuri comerciale rezonabile. ... (3) S.S.I.F. care efectuează, în afară unui sistem alternativ de tranzacționare, tranzacții cu acțiuni care nu sunt admise la tranzacționare pe o piață reglementată și care sunt tranzacționate în cadrul unui sistem alternativ de tranzacționare trebuie să facă public, prin intermediul sistemului alternativ de tranzacționare, volumul și prețul acelor tranzacții, precum și momentul exact la care acestea au fost executate. ... Secțiunea 4 Practici frauduloase și notificarea tranzacțiilor suspecte Articolul 163 Următoarele
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
legală sau administrativă și nu implica niciun fel de obligație pentru persoana care a realizat notificarea. ... (6) C.N.V.M. va transmite de îndată informațiile primite în conformitate cu art. 165 și cu prezentul articol către autoritățile competente ale piețelor reglementate pe care se tranzacționează instrumentele financiare obiect al tranzacției suspecte. ... Titlul IV Contractele la distanță și tranzacțiile prin internet Capitolul I Conținutul și clauzele minime ale contractelor la distanță încheiate de S.S.I.F. cu investitorii Articolul 167 (1) Pentru validitatea încheierii unui contract la distanță
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
I Dispoziții generale Articolul 190 (1) Prevederile prezentului titlu se aplică tranzacțiilor în marjă efectuate de S.S.I.F. în cadrul unui loc tranzacționare sau în afara acestuia efectuate de S.S.I.F. și se completează, în situația tranzacțiilor cu instrumente financiare derivate admise la tranzacționare/tranzacționate pe o piață reglementată/sistem alternativ de tranzacționare, cu prevederile reglementărilor și procedurilor pieței reglementate/sistemului alternativ de tranzacționare, aprobate de A.S.F. ... (2) În aplicarea prevederilor prezentului titlu, termenii de mai jos au următoarele semnificații: ... a) agentul în operațiunile
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
următoarele categorii de active: 1. fonduri bănești: (i) denominate în moneda națională a României; (ii) denominate în valute străine, cu luarea în considerare a riscului valutar; 2. titluri de stat; 3. obligațiuni garantate integral de stat; 4. acțiuni și obligațiuni tranzacționate pe o piață reglementată care îndeplinesc criteriile de lichiditate impuse de respectiva S.S.I.F., pe baza unor proceduri interne, avizate de către persoanele responsabile cu administrarea riscului; 5. titluri de participare ale O.P.C.V.M.-urilor tranzacționabile (E.T.F.); i) tranzacții în marjă - tranzacțiile
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
să fie cel puțin la nivelul cerințelor de marjă stabilite prin contract. ... (2) Instrumentele financiare rezultate din decontarea tranzacției de cumpărare în marjă având la bază un credit acordat de S.S.I.F. sunt considerate active ale clientului și, cu excepția instrumentelor financiare tranzacționate pe un sistem alternativ de tranzacționare, sunt constituite sub formă de marjă pentru a garanta creditul obținut de investitor. ... (3) După decontarea tranzacției de cumpărare menționată la alin. (2), instrumentele financiare constituite sub formă de marjă pot fi înlocuite cu
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
în numele clienților lor, executa ordinele în cadrul sistemului alternativ de tranzacționare."; e) la articolul 79, partea introductivă și punctul 1 al literei e) vor avea următorul cuprins: ... "Art. 79 - Entitățile autorizate de C.N.V.M. pot efectua tranzacții sau plasamente în instrumente financiare tranzacționate pe piețele de instrumente financiare recunoscute de C.N.V.M. și înscrise în Registrul C.N.V.M., după caz, după cum urmează: ........................................................................... 1. C.N.V.M. a încheiat un acord de colaborare (reciprocitate) cu autoritatea competentă de autorizare și supraveghere a pieței de instrumente financiare din statul
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
o pagină separată, cu semnătura reprezentantului legal și ștampila societății. ------- *1) Se solicită de către societățile comerciale care au ca obiect principal de activitate producerea, consumul și/sau comercializarea mărfurilor aflate în legătură economică cu activul suport al instrumentelor financiare derivate tranzacționate în piața reglementată. 7. Acordul pieței reglementate cu privire la accesul societății în cadrul sistemului de tranzacționare │ [ ] │ ├────────────────────────────────────────────────────────────��───────────────────────────────────────────┼─────────────┤ │ 8. Contractul de compensare încheiat cu un intermediar, membru compensator în cadrul casei de │ [ ] │ │ compensare │ │ ├────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────┼────────────���┤ │ 9. Documentele prevăzute la art. 6 din Regulamentul Autorității de Supraveghere Financiară
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
3 + 5 │ ├──────┼─────────┼────────────────┼─────────┼─────────────────┼─────────────┤ │ SMB │ │ │ │ │ │ ├──────┼─────────┼────────────────┼─────────┼──────��──────────┼─────────────┤ │ │ │ │ │ │ │ ├──────┼─────────┼────────────────┼─────────┼─────────────────┼─────────────┤ │ │ │ │ │ │ │ └──────┴─────────┴────────────────┴─────────┴─────────────────┴────────��────┘ 1 - Se va completa simbolul activului depus sub formă de garanție pentru operațiunile care necesită garanții în contul de marjă (fondurile bănești au simbolurile conform convențiilor internaționale, iar instrumentele financiare au simbolurile conform piețelor în care se tranzacționează aceste instrumente). 2 și 4 - Se va completa cantitatea totală pentru fiecare activ ce a fost constituit sub formă de marjă și pentru fiecare operațiune care necesită garanții în contul de marjă. 3 și 5 - Se va completa cu valoarea
EUR-Lex () [Corola-website/Law/272398_a_273727]
-
de zile; ... i) valoarea depozitelor bancare constituite de Fondul "Proprietatea" la aceeași instituție de credit nu poate reprezenta mai mult de 10% din activele sale; ... j) expunerea Fondului "Proprietatea" la riscul de contraparte într-o tranzacție cu instrumente financiare derivate tranzacționate în afara piețelor reglementate nu poate depăși 10% din activele sale, indiferent de contraparte a tranzacției, iar expunerea globală față de instrumentele financiare derivate nu poate depăși 15% din alocarea totală a activului său net; ... k) Fondul "Proprietatea" poate să depășească limitele
EUR-Lex () [Corola-website/Law/226268_a_227597]
-
4) Fondul "Proprietatea" investește cel puțin 20% din activele sale în: ... a) valori mobiliare înscrise la tranzacționare pe o piață reglementată, astfel cum este aceasta definită la art. 125 din Legea nr. 297/2004 , cu modificările și completările ulterioare, sau tranzacționate în cadrul unui sistem alternativ de tranzacționare, din România sau dintr-un stat membru al Uniunii Europene; ... b) valori mobiliare admise la cota oficială a unei burse dintr-un stat nemembru al Uniunii Europene sau negociate pe o altă piață reglementată
EUR-Lex () [Corola-website/Law/226268_a_227597]
-
de OPCVM și/sau AOPC menționate în art. 101 alin. (1) lit. d) din Legea nr. 297/2004 , cu modificările și completările ulterioare; ... e) valori mobiliare emise de OPCVM și/sau AOPC, admise la tranzacționare pe o piață reglementată sau tranzacționate în cadrul unui sistem alternativ de tranzacționare. ... "(5) Limitele investiționale menționate la alin. (3) și (4) pot fi modificate prin lege, cu avizul prealabil al Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare." ------------ Alin. (5) al art. 7^1 din Titlul VII din Legea
EUR-Lex () [Corola-website/Law/226268_a_227597]
-
în privința plății integrale a acțiunilor și art. 217 din Legea nr. 297/2004 , cu modificările și completările ulterioare. Fondul "Proprietatea" poate iniția procedura necesară pentru admiterea acțiunilor acestuia la tranzacționare pe piețe internaționale de instrumente financiare. (8) Acțiunile neplătite se tranzacționează numai după depunerea la Comisia Națională a Valorilor Mobiliare a dovezii plății integrale a acestora, care constă în certificatul de înregistrare de mențiuni emis de Oficiul Registrului Comerțului și într-o confirmare emisă de un auditor financiar/evaluator înregistrat la
EUR-Lex () [Corola-website/Law/226268_a_227597]
-
anexa nr. 1, va putea fi luată în considerare pentru deducere din expunerea împrumutătorului față de entitatea de risc la o valoare ce nu poate depăși valoarea să justă. În sensul prezentelor norme, valoarea justă reprezintă suma la care poate fi tranzacționat un activ, de bunăvoie, între părți aflate în cunoștință de cauză, în cadrul unei tranzacții în care prețul este determinat obiectiv. În acest scop, împrumutătorii vor putea lua în considerare numai acele garanții reale pentru care acestea pot determina valoarea justă
EUR-Lex () [Corola-website/Law/195499_a_196828]
-
cantităților de gaze naturale înmagazinate în depozite Articolul 29 Operatorii de înmagazinare au următoarele obligații: a) să asigure măsurarea cantităților de gaze naturale atât la injecție, cât și la extracție, în conformitate cu prevederile Regulamentului de măsurare a cantităților de gaze naturale tranzacționate pe piața angro, aprobat prin Decizia președintelui Autorității Naționale de Reglementare în Domeniul Gazelor Naturale nr. 656/2002, și a legislației în vigoare; ... b) să înregistreze, în baza de date proprie, cantitățile de gaze naturale injectate/extrase în/din fiecare
EUR-Lex () [Corola-website/Law/163490_a_164819]
-
sensul articolului 4 alineatul (1) punctul (14) din Directiva 2004/39/ CE a Parlamentului European și a Consiliului, de la aplicarea dispozițiilor alineatului (1) literele (a), (b), (e) și (f), cu excepția cazului în care aceste societăți au emis acțiuni care sunt tranzacționate în cadrul unui sistem de tranzacționare multilateral, în sensul articolului 4 alineatul (1) punctul 15 din Directiva 2004/39/CE. (*) JO L 145, 30.4.2004, p. 1. (**) JO L 142, 30.4.2004, p. 12." 8. Se introduce următoarea secțiune
32006L0046-ro () [Corola-website/Law/295055_a_296384]
-
piață ale dobânzii; - riscul de preț - este riscul ca valoarea unui instrument financiar să fluctueze ca rezultat al schimbării prețurilor pieței, chiar dacă aceste schimbări sunt cauzate de factori specifici instrumentelor individuale sau emitentului acestora, sau factori care afectează toate instrumentele tranzacționate pe piață. Termenul "risc de piață" încorporează nu numai potențialul de pierdere, dar și cel de câștig. b) Riscul de credit - este riscul ca una dintre părțile instrumentului financiar să nu execute obligația asumată, cauzând celeilalte părți o pierdere financiară
EUR-Lex () [Corola-website/Law/258165_a_259494]