6,612 matches
-
distribuțiile previzionale ale modificărilor valorii de piață a setului de compensare, dacă garanțiile reale îndeplinesc cerințele cantitative, calitative și cele aferente datelor pentru Metoda Modelului Intern. Articolul 40 Valoarea expunerii este calculată ca produsul dintre factorul alfa și expunerea pozitivă așteptată efectivă: Valoarea expunerii = alfa * EPE(efectivă) unde: alfa (alfa) este 1,4, dar Banca Națională a României poate solicita utilizarea unei valori mai mari a acestuia; EPE(efectivă) este expunerea pozitivă așteptată efectivă, care se calculează prin estimarea expunerii așteptate [EE(t)], ca
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
expunerii este calculată ca produsul dintre factorul alfa și expunerea pozitivă așteptată efectivă: Valoarea expunerii = alfa * EPE(efectivă) unde: alfa (alfa) este 1,4, dar Banca Națională a României poate solicita utilizarea unei valori mai mari a acestuia; EPE(efectivă) este expunerea pozitivă așteptată efectivă, care se calculează prin estimarea expunerii așteptate [EE(t)], ca expunere medie la momentul viitor t, unde media se determină pe baza valorilor viitoare posibile ale factorilor de risc de piață relevanți. Modelul estimează expunerea așteptată la o serie
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
și expunerea pozitivă așteptată efectivă: Valoarea expunerii = alfa * EPE(efectivă) unde: alfa (alfa) este 1,4, dar Banca Națională a României poate solicita utilizarea unei valori mai mari a acestuia; EPE(efectivă) este expunerea pozitivă așteptată efectivă, care se calculează prin estimarea expunerii așteptate [EE(t)], ca expunere medie la momentul viitor t, unde media se determină pe baza valorilor viitoare posibile ale factorilor de risc de piață relevanți. Modelul estimează expunerea așteptată la o serie de momente viitoare t(1), t(2), t
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
la momentul viitor t, unde media se determină pe baza valorilor viitoare posibile ale factorilor de risc de piață relevanți. Modelul estimează expunerea așteptată la o serie de momente viitoare t(1), t(2), t(3) etc. Articolul 41 Expunerea așteptată efectivă se calculează prin recurență, după cum urmează: EEt(k efectivă) = max [EEt(k-1 efectivă); EEt(k)] unde: momentul curent se notează cu t(0), iar expunerea așteptată efectivă la t(0)(EEt(0 efectivă) este egală cu expunerea curentă. Articolul
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
de momente viitoare t(1), t(2), t(3) etc. Articolul 41 Expunerea așteptată efectivă se calculează prin recurență, după cum urmează: EEt(k efectivă) = max [EEt(k-1 efectivă); EEt(k)] unde: momentul curent se notează cu t(0), iar expunerea așteptată efectivă la t(0)(EEt(0 efectivă) este egală cu expunerea curentă. Articolul 42 (1) Expunerea pozitivă așteptată efectivă este valoarea medie a expunerilor așteptate efective pe parcursul primului an al expunerii viitoare. Dacă toate contractele aferente setului de compensare devin
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
recurență, după cum urmează: EEt(k efectivă) = max [EEt(k-1 efectivă); EEt(k)] unde: momentul curent se notează cu t(0), iar expunerea așteptată efectivă la t(0)(EEt(0 efectivă) este egală cu expunerea curentă. Articolul 42 (1) Expunerea pozitivă așteptată efectivă este valoarea medie a expunerilor așteptate efective pe parcursul primului an al expunerii viitoare. Dacă toate contractele aferente setului de compensare devin scadente în mai puțin de un an, expunerea pozitivă așteptată este egală cu media expunerilor așteptate până la data
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
cu expunerea curentă. Articolul 42 (1) Expunerea pozitivă așteptată efectivă este valoarea medie a expunerilor așteptate efective pe parcursul primului an al expunerii viitoare. Dacă toate contractele aferente setului de compensare devin scadente în mai puțin de un an, expunerea pozitivă așteptată este egală cu media expunerilor așteptate până la data la care toate contractele aferente setului de compensare ajung la scadență. ... (2) Expunerea pozitivă așteptată efectivă se calculează ca media ponderată a expunerilor așteptate efective: ... min(1 an; scadență) EPE(efectivă) = Suma
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
Dacă toate contractele aferente setului de compensare devin scadente în mai puțin de un an, expunerea pozitivă așteptată este egală cu media expunerilor așteptate până la data la care toate contractele aferente setului de compensare ajung la scadență. ... (2) Expunerea pozitivă așteptată efectivă se calculează ca media ponderată a expunerilor așteptate efective: ... min(1 an; scadență) EPE(efectivă) = Suma EEt(k efectivă) * DELTA[t(k)] k=1 unde: ponderile DELTA[t(k)] = t(k) - t(k-1) permit să se țină cont de
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
în mai puțin de un an, expunerea pozitivă așteptată este egală cu media expunerilor așteptate până la data la care toate contractele aferente setului de compensare ajung la scadență. ... (2) Expunerea pozitivă așteptată efectivă se calculează ca media ponderată a expunerilor așteptate efective: ... min(1 an; scadență) EPE(efectivă) = Suma EEt(k efectivă) * DELTA[t(k)] k=1 unde: ponderile DELTA[t(k)] = t(k) - t(k-1) permit să se țină cont de cazul în care expunerea viitoare se calculează la momente
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
k)] k=1 unde: ponderile DELTA[t(k)] = t(k) - t(k-1) permit să se țină cont de cazul în care expunerea viitoare se calculează la momente de timp care nu sunt repartizate la intervale egale. Articolul 43 Cuantificările expunerii așteptate sau ale expunerii maxime trebuie calculate pe baza unei distribuții a expunerilor care ține cont de posibilitatea ca expunerile să nu fie normal distribuite. Articolul 44 Instituțiile de credit pot utiliza o cuantificare mai prudentă decât produsul dintre factorul alfa
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
maxime trebuie calculate pe baza unei distribuții a expunerilor care ține cont de posibilitatea ca expunerile să nu fie normal distribuite. Articolul 44 Instituțiile de credit pot utiliza o cuantificare mai prudentă decât produsul dintre factorul alfa și expunerea pozitivă așteptată efectivă, calculat în conformitate cu formula prevăzută la art. 40, pentru fiecare contrapartidă. Articolul 45 (1) Fără a lua în considerare prevederile art. 40, instituțiile de credit pot utiliza, cu aprobarea Băncii Naționale a României, propriile estimări ale lui alfa, cu condiția ca valoarea acestuia
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
1, 2, iar alfa să fie egal cu raportul dintre capitalul intern rezultat ca urmare a unei simulări globale pe toate contrapartidele a expunerii la riscul de credit al contrapartidei - la numărător - și capitalul intern determinat pe baza expunerii pozitive așteptate - la numitor -. În cazul numitorului, expunerea pozitivă așteptată trebuie să fie utilizată ca și când ar fi o sumă fixă rămasă de rambursat. ... (2) Instituțiile de credit trebuie să demonstreze Băncii Naționale a României că estimările proprii ale lui alfa surprind, la numărător, surse semnificative
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
raportul dintre capitalul intern rezultat ca urmare a unei simulări globale pe toate contrapartidele a expunerii la riscul de credit al contrapartidei - la numărător - și capitalul intern determinat pe baza expunerii pozitive așteptate - la numitor -. În cazul numitorului, expunerea pozitivă așteptată trebuie să fie utilizată ca și când ar fi o sumă fixă rămasă de rambursat. ... (2) Instituțiile de credit trebuie să demonstreze Băncii Naționale a României că estimările proprii ale lui alfa surprind, la numărător, surse semnificative ale dependenței stocastice a distribuției valorilor de piață
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
creșterile potențiale ale volatilității sau ale corelației în condițiile unui declin economic. Articolul 47 În cazul în care setul de compensare face obiectul unui contract în marjă, instituțiile de credit trebuie să utilizeze una dintre următoarele cuantificări ale expunerii pozitive așteptate: a) expunerea pozitivă așteptată efectivă, fără a lua în considerare contractul în marjă; ... b) pragul de marjă, dacă este pozitiv, potrivit contractului în marjă, plus un adaos care reflectă creșterea potențială a expunerii pe perioada de risc de marjă. Acest
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
sau ale corelației în condițiile unui declin economic. Articolul 47 În cazul în care setul de compensare face obiectul unui contract în marjă, instituțiile de credit trebuie să utilizeze una dintre următoarele cuantificări ale expunerii pozitive așteptate: a) expunerea pozitivă așteptată efectivă, fără a lua în considerare contractul în marjă; ... b) pragul de marjă, dacă este pozitiv, potrivit contractului în marjă, plus un adaos care reflectă creșterea potențială a expunerii pe perioada de risc de marjă. Acest adaos se calculează ca
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
a lua în considerare contractul în marjă; ... b) pragul de marjă, dacă este pozitiv, potrivit contractului în marjă, plus un adaos care reflectă creșterea potențială a expunerii pe perioada de risc de marjă. Acest adaos se calculează ca fiind creșterea așteptată a expunerii setului de compensare, începând de la o expunere curentă cu valoarea zero, pe perioada de risc de marjă. Pentru perioada de risc de marjă utilizată în acest scop se impune un termen minim de 5 zile lucrătoare în cazul
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
repo - repo-style transactions -, care fac obiectul reajustării zilnice a marjei și marcării zilnice la piață, și un termen minim de 10 zile lucrătoare pentru toate celelalte seturi de compensare; sau ... c) dacă modelul include efectele marjei în cazul estimării expunerii așteptate, cuantificarea expunerii așteptate prin intermediul modelului se poate utiliza direct în ecuația de la art. 41, cu aprobarea Băncii Naționale a României. ... Secțiunea 3 Cerințe minime pentru modelele de calcul a expunerii pozitive așteptate Articolul 48 Modelul utilizat de o instituție de credit în vederea determinării
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
sau ... c) dacă modelul include efectele marjei în cazul estimării expunerii așteptate, cuantificarea expunerii așteptate prin intermediul modelului se poate utiliza direct în ecuația de la art. 41, cu aprobarea Băncii Naționale a României. ... Secțiunea 3 Cerințe minime pentru modelele de calcul a expunerii pozitive așteptate Articolul 48 Modelul utilizat de o instituție de credit în vederea determinării expunerii pozitive așteptate trebuie să respecte cerințele operaționale prevăzute la art. 49-73. 3.1. Controlul riscului de credit al contrapartidei Articolul 49 (1) Instituția de credit trebuie să dispună
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
așteptate prin intermediul modelului se poate utiliza direct în ecuația de la art. 41, cu aprobarea Băncii Naționale a României. ... Secțiunea 3 Cerințe minime pentru modelele de calcul a expunerii pozitive așteptate Articolul 48 Modelul utilizat de o instituție de credit în vederea determinării expunerii pozitive așteptate trebuie să respecte cerințele operaționale prevăzute la art. 49-73. 3.1. Controlul riscului de credit al contrapartidei Articolul 49 (1) Instituția de credit trebuie să dispună de o unitate de control al riscului, care să fie responsabilă pentru proiectarea și
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
k) acuratețea calculelor cu privire la evaluarea și transformarea riscului; și ... l) verificarea acurateței modelului prin utilizarea frecventă a procesului de testare ex-post (back-testing). ... 3.2. Testul de utilizare Articolul 59 Distribuția expunerilor generată de modelul utilizat pentru a calcula expunerea pozitivă așteptată efectivă trebuie să facă parte integrantă din procesul instituției de credit de administrare zilnică a riscului de credit al contrapartidei. Rezultatele modelului trebuie, în consecință, să aibă un rol esențial în aprobarea creditului, în administrarea riscului de credit al contrapartidei
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
al utilizării modelelor care generează o distribuție a expunerilor la riscul de credit al contrapartidei. Instituția de credit trebuie să demonstreze în acest mod că utilizează un model pentru a calcula distribuțiile expunerilor pe care se bazează determinarea expunerii pozitive așteptate care, în sens larg, respectă cerințele minime prevăzute în acest capitol, cu cel puțin un an de zile înaintea obținerii aprobării din partea Băncii Naționale a României. Articolul 61 (1) Modelul utilizat pentru a genera o distribuție a expunerilor la riscul de credit al
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
administrarea, aprobarea și raportarea internă cu privire la acest risc. Acest cadru trebuie să includă cuantificarea utilizării liniilor de credit, prin agregarea expunerilor la riscul de credit al contrapartidei cu alte expuneri din credite, și alocarea capitalului intern. ... (2) Pe lângă expunerea pozitivă așteptată, o instituție de credit trebuie să cuantifice și să administreze expunerile curente. ... (3) Acolo unde este cazul, instituția de credit trebuie să cuantifice expunerea curentă la valoarea brută și la valoarea netă de garanții reale. ... (4) Testul de utilizare se
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
consideră că este îndeplinit dacă o instituție de credit utilizează alte cuantificări ale riscului de credit al contrapartidei, precum expunerea maximă sau expunerea viitoare potențială bazate pe distribuția expunerilor generată de același model care este utilizat pentru calcularea expunerii pozitive așteptate. ... Articolul 62 (1) O instituție de credit trebuie să dispună de sisteme în măsură să estimeze zilnic, dacă este necesar, expunerea așteptată, cu excepția cazului în care demonstrează Băncii Naționale a României că expunerile sale la riscul de credit al contrapartidei justifică o frecvență
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
expunerea viitoare potențială bazate pe distribuția expunerilor generată de același model care este utilizat pentru calcularea expunerii pozitive așteptate. ... Articolul 62 (1) O instituție de credit trebuie să dispună de sisteme în măsură să estimeze zilnic, dacă este necesar, expunerea așteptată, cu excepția cazului în care demonstrează Băncii Naționale a României că expunerile sale la riscul de credit al contrapartidei justifică o frecvență mai mică de calcul. ... (2) Instituția de credit trebuie să calculeze expunerea așteptată de-a lungul unui profil temporal de orizonturi de
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]
-
în măsură să estimeze zilnic, dacă este necesar, expunerea așteptată, cu excepția cazului în care demonstrează Băncii Naționale a României că expunerile sale la riscul de credit al contrapartidei justifică o frecvență mai mică de calcul. ... (2) Instituția de credit trebuie să calculeze expunerea așteptată de-a lungul unui profil temporal de orizonturi de previzionare, care să reflecte în mod adecvat structura temporală a fluxurilor de numerar viitoare și scadența contractelor, și într-o manieră care să țină cont de importanța și de structura expunerilor
REGULAMENT nr. 20 din 14 decembrie 2006 privind tratamentul riscului de credit al contrapartidei în cazul instrumentelor financiare derivate, al tranzacţiilor de răscumpărare, al operaţiunilor de dare/luare de titluri/mărfuri cu împrumut, al tranzacţiilor cu termen lung de decontare şi al tranzacţiilor de creditare în marjă*). In: EUR-Lex () [Corola-website/Law/215915_a_217244]