6,799 matches
-
dobânzile se descompun în două părți: 1) valoarea venitului cupoanelor emise din fiecare perioadă; 2) valoarea dobânzilor emise imputabilă diferenței dintre prețul de rambursare și prețul de emisiune, calculată ca în cazul obligațiunilor cu titlu zero. c) obligațiuni indexate: valoarea cupoanelor și / sau de bază sunt legate de un indice de preț. Variația valorii de bază între începutul și sfârșitul unei perioade contabile datorită unei variații a indicelui utilizat este considerată ca fiind dobândă din cursul acestei perioade și se adaugă
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
toate tranzacțiile cu titluri, altele decât acțiuni, exclusiv produsele financiare derivate (AF.33), care îi conferă deținătorului dreptul necondiționat de a obține venituri bănești - la nivelul unei sume fixe sau a unei sume variabile fixate prin contract - sub formă de cupoane (dobânzi) și/sau sub forma unei sume forfetare vărsate la una sau mai multe date prestabilite sau pornind de la o dată precizată în momentul emiterii. 5.55. Subcategoria F.33 se poate împărți în două subpoziții, atunci când acest lucru este relevant
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
decât acțiuni și produse financiare derivate (AF.332), adică titluri care nu sunt nici acțiuni, nici produse financiare derivate, având o scadență inițială pe termen lung (vezi 5.22.). 5.61. Titlurile pe termen lung sunt, în general, însoțite de cupoane la emitere. 5.62. Subpoziția AF.332 include: a) obligațiuni la purtător; b) obligațiuni subordonate, deseori numite și titluri de datorii subordonate sau creanțe de ultimul rang/de rang inferior; c) obligațiuni cu scadență facultativă, ultima fiind de peste un an
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
rate flotante; f) titluri indexate a căror valoare de bază este legată de un indice de preț, un indice al cursului de schimb sau de prețul unei mărfi; g) obligațiunile însoțite de o reducere mare la emisiune și obligațiunile cu cupon zero; h) euroobligațiunile, adică obligațiunile emise simultan pe piața a cel puțin două țări, exprimate într-o monedă care nu este neapărat necesar să fie moneda uneia din cele două țări, și plasate în mod obișnuit prin sindicatele instituțiilor financiare
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
de către agentul emitent în momentul vânzării, și nu valoarea lor înscrisă. Diferența dintre valoarea de emisiune și valoarea de rambursare trebuie considerată drept dobândă înregistrată pe parcursul întregii vieți a titlului; c) obligațiunile cu prime de emisiune mari și obligațiunile cu cupon zero trebuie considerate drept titluri emise cu prime de emisiune. Dobânzile sunt înregistrate de-a lungul întregii vieți a obligațiunilor și se tratează ca fiind reinvestite în astfel de obligațiuni (vezi 4.46); d) în cazul titlurilor pe termen lung
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
de reevaluare ale vânzătorului și ale cumpărătorului în momentul efectuării operațiunii. Titluri, altele decât acțiuni (AF.3) 6.52. În cazul emisiunilor de obligațiuni însoțite de o primă sau un scont, inclusiv obligațiunile cu primă de emisiune ridicată sau cu cupon zero, diferența între prețul de emisiune și valoarea nominală sau de rambursare la scadență măsoară dobânda pe care emitentul trebuie să o plătească pe durata existenței titlului. Aceste dobânzi sunt înregistrate ca venituri din proprietate plătite de emițătorul obligațiunii și
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
valoarea nominală sau de rambursare la scadență măsoară dobânda pe care emitentul trebuie să o plătească pe durata existenței titlului. Aceste dobânzi sunt înregistrate ca venituri din proprietate plătite de emițătorul obligațiunii și încasate de deținătorul său în plus față de cupoanele deja vărsate de emițător la intervale fixe, pe timpul duratei de viață a obligațiunii. În principiu, dobânzile în curs sunt înregistrate în contul financiar ca și când ar fi reinvestite în obligațiuni de deținătorul lor (a se vedea 5.17.). Ele sunt deci
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
altele decât acțiunile și exclusiv produsele financiare derivate (AF.332) trebuie întotdeauna evaluate la valoarea lor curentă de piață, indiferent dacă sunt obligațiuni care dau naștere unui vărsământ regulat de dobânzi, obligațiuni cu primă de emisiune mare sau obligațiuni cu cupon zero cu dobândă mică sau fără dobândă. 7.50. Produsele financiare derivate (AF.34) trebuie înregistrate în bilanț la prețul lor de piață curent. În cazul în care aceste produse nu fac obiectul unei cotații pe o piață organizată (de
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
altele decât acțiunile, exclusiv produsele financiare derivate (AF.33) Titluri de valoare, altele decât acțiunile, care dau deținătorului lor dreptul necondiționat de a primi venituri bănești - o sumă totală fixă sau o sumă variabilă fixată prin contract - sub formă de cupon (dobândă) și/sau o sumă forfetară vărsată la una sau mai multe date sau pornind de la o dată precizată în momentul emiterii. Titluri de valoare pe termen scurt, altele decât acțiunile și produsele financiare derivate (AF.331) Titlurile de valoare, altele
jrc3180as1996 by Guvernul României () [Corola-website/Law/88336_a_89123]
-
operațiuni swap pe devize cu rată variabilă 27 7. Măsuri de control al riscului 38 8. Categorii de lichiditate pentru activele de nivelul unu 39 9. Nivelurile marjelor de evaluare (%) aplicate activelor eligibile de nivelul unu repartizate pe instrumente cu cupon fix și cu cupon zero 40 10. Nivelurile marjelor de evaluare (%) aplicate instrumentelor eligibile de nivelul unu cu rată variabilă inversă 40 11. Calcularea clauzelor de compensare 41 12. Nivelul marjelor de evaluare aplicate activelor eligibile de nivelul doi 43
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
cu rată variabilă 27 7. Măsuri de control al riscului 38 8. Categorii de lichiditate pentru activele de nivelul unu 39 9. Nivelurile marjelor de evaluare (%) aplicate activelor eligibile de nivelul unu repartizate pe instrumente cu cupon fix și cu cupon zero 40 10. Nivelurile marjelor de evaluare (%) aplicate instrumentelor eligibile de nivelul unu cu rată variabilă inversă 40 11. Calcularea clauzelor de compensare 41 12. Nivelul marjelor de evaluare aplicate activelor eligibile de nivelul doi 43 13. Baza de calcul
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
în lista activelor de nivelul unu. Criteriile de eligibilitate care se aplică altor active de nivelul unu sunt următoarele (vezi și tabelul 4): ― trebuie să fie titluri de creanță având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
altor active de nivelul unu sunt următoarele (vezi și tabelul 4): ― trebuie să fie titluri de creanță având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
vezi și tabelul 4): ― trebuie să fie titluri de creanță având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
trebuie să fie titluri de creanță având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici trebuie menținute până la răscumpărarea
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici trebuie menținute până la răscumpărarea obligației 39. ― trebuie să respecte standarde înalte
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici trebuie menținute până la răscumpărarea obligației 39. ― trebuie să respecte standarde înalte de creditare. La evaluarea standardului de creditare al titlurilor de creanță, BCE
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
active de garantare următoarele instrumente: ― titluri de creanță care ajung la scadență înainte de data scadenței operațiunii de politică monetară pentru care sunt folosite ca active de garantare 53; și ― titluri de creanță pentru care fluxul de venituri (de exemplu, plata cuponului) intervine în perioada anterioară datei scadenței operațiunii de politică monetară pentru care sunt folosite ca active de garantare. Toate activele de nivelul unu trebuie să poată fi folosite în context transfrontalier în întreaga zonă euro. Acest lucru înseamnă că orice
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
la dispoziția publicului 54. Activele de nivelul doi trebuie să îndeplinească următoarele criterii minime de eligibilitate (vezi și tabelul 4): ― pot să fie titluri de creanță (tranzacționabile sau netranzacționabile) având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
criterii minime de eligibilitate (vezi și tabelul 4): ― pot să fie titluri de creanță (tranzacționabile sau netranzacționabile) având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
4): ― pot să fie titluri de creanță (tranzacționabile sau netranzacționabile) având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
titluri de creanță (tranzacționabile sau netranzacționabile) având: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici trebuie menținute până la răscumpărarea
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici trebuie menținute până la răscumpărarea obligației. Pot fi, de asemenea, acțiuni (tranzacționate
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a dobânzii. Cuponul poate fi indexat la rating-ul emitentului. În plus, sunt eligibile obligațiunile indexate la inflație. Aceste caracteristici trebuie menținute până la răscumpărarea obligației. Pot fi, de asemenea, acțiuni (tranzacționate pe o piață reglementată conform definiției din Directiva Consiliului 93/22/CEE
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]
-
sediului emitentului (sau garantului) SEE5 Zona euro Locația activului - Locul emisiunii: SEE - Locul regularizării: zona euro6 Zona euro6 Moneda Euro7 Euro7 Utilizare transfrontalieră Da Da 1 Trebuie să aibă simultan: (a) o valoare fixă, necondiționată a principalului; și (b) un cupon care nu poate genera un flux negativ de numerar. În plus, cuponul ar trebui să fie: (i) un cupon zero; (ii) un cupon cu rată fixă; sau (iii) un cupon cu rată variabilă indexat la o rată de referință a
jrc6043as2003 by Guvernul României () [Corola-website/Law/91215_a_92002]