71,192 matches
-
aferente expunerilor care fac obiectul titlurizării sau (ii) să conducă la creșterea randamentului plătibil către deținătorii de poziții de titlurizare pentru a contracara efectul deteriorării calității creditului aferente portofoliului de expuneri suport. 2. CERINȚE MINIME PENTRU RECUNOAȘTEREA TRANSFERULUI UNUI NIVEL SEMNIFICATIV DE RISC DE CREDIT ÎN CAZUL UNEI TITLURIZĂRI SINTETICE 2. Instituția de credit inițiatoare a unei titlurizări sintetice poate calcula valorile expunerilor ponderate la risc și, după caz, valorile pierderilor anticipate aferente expunerilor care fac obiectul titlurizării, în conformitate cu punctele 3
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
Instituția de credit inițiatoare a unei titlurizări sintetice poate calcula valorile expunerilor ponderate la risc și, după caz, valorile pierderilor anticipate aferente expunerilor care fac obiectul titlurizării, în conformitate cu punctele 3 și 4 din continuare, în cazul în care un nivel semnificativ al riscului de credit a fost transferat către terțe părți, atât prin intermediul unei protecții finanțate, cât și al unei protecții nefinanțate a creditului și în cazul în care transferul îndeplinește următoarele condiții: (a) documentația aferentă titlurizării reflectă substanța economică a
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
sensul prezentului punct, entitățile special constituite în scopul titlurizării nu sunt recunoscute în calitate de furnizori eligibili de protecție nefinanțată a creditului; (c) instrumentele utilizate pentru transferul riscului de credit nu conțin clauze sau condiții care: (i) să impună praguri de plată semnificative sub al căror nivel protecția creditului să nu se considere a fi declanșată în cazul apariției unui eveniment de credit; (ii) să permită încetarea protecției ca urmare a deteriorării calității creditului expunerilor suport; (iii) să impună ca, în alte cazuri
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
care, din punct de vedere economic, este într-o poziție secundară din punct de vedere al alocării pierderilor sau într-o tranșă mai favorabilă în cadrul operațiunii de titlurizare, iar tranșa de primă pierdere trebuie să furnizeze tranșei secundare o relansare semnificativă a calității creditului; (b) este de o calitate cel puțin echivalentă cotației aferente investiției și (c) este deținută de o instituție de credit care nu deține nici o poziție în tranșa de primă pierdere. 2.4. Tratamentul facilităților de lichiditate neevaluate
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
unui eveniment de rambursare anticipată și (b) titlurizări în care clauza de rambursare anticipată este declanșată numai de producerea unor evenimente care nu sunt legate de performanța activelor care fac obiectul titlurizării sau a instituției de credit inițiatoare, precum modificări semnificative în legislația sau în reglementările fiscale. 2.5.2. Cerințe maxime de capital 22. În cazul în care o instituție de credit inițiatoare face obiectul cerinței de capital prevăzute la punctul 16, suma dintre valorile expunerilor ponderate la risc aferente
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
împrumutului și procedurile de încasare ale vânzătorului; (j) standardele de subscriere ale programului de efecte de comerț având drept suport active stabilesc criterii minime de eligibilitate a activelor care, în special: (i) nu permit cumpărarea de active care înregistrează întârzieri semnificative la plată sau se află în situația de neplată; (ii) limitează concentrările excesive față de un singur debitor sau zonă geografică și (iii) limitează tipul activelor ce urmează a fi achiziționate. (k) programul de efecte de comerț având drept suport active
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
comerciale 10. Instituția de credit este extrem de activă în domeniul activităților de servicii bancare pentru clienți de retail și/sau comerciale, care reprezintă cel puțin 90 % din veniturile sale. 11. Instituția de credit poate demonstra autorităților competente că o proporție semnificativă a activităților de servicii bancare pentru clienți de retail și/sau servicii bancare comerciale cuprinde credite asociate cu o probabilitate de neplată mare, iar abordarea standardizată alternativă oferă o bază îmbunătățită pentru evaluarea riscului operațional. 4. CRITERII DE ELIGIBILITATE 12
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
de evaluare a riscului la nivelul întregii instituții de credit trebuie să cuprindă factorii cheie legați de mediul de afaceri și de controlul intern, care pot modifica profilul de risc operațional al instituției. 22. Selectarea fiecărui factor ca fiind unul semnificativ de generare a riscului trebuie justificată pe baza experienței și a opiniilor emise de experți din domeniul de afaceri afectat. 23. Sensibilitatea evaluărilor de risc la schimbările factorilor și ponderarea relativă a factorilor trebuie justificate în mod adecvat. Pe lângă modificările
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
bază, fie cu abordarea standardizată, sub rezerva îndeplinirii următoarelor condiții: (a) să fie cuprinse toate riscurile operaționale ale instituției de credit. Autoritatea competentă trebuie să considere adecvată metodologia utilizată pentru acoperirea diferitelor activități, regiuni geografice, structuri legale sau alte diviziuni semnificative determinate pe plan intern și (b) criteriile de eligibilitate prevăzute la părțile 2 și 3 trebuie să fie îndeplinite pentru partea de activități acoperite de abordarea standardizată și, respectiv, abordarea de evaluare avansată. 2. De la caz la caz, autoritatea competentă
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
fie îndeplinite pentru partea de activități acoperite de abordarea standardizată și, respectiv, abordarea de evaluare avansată. 2. De la caz la caz, autoritatea competentă poate impune următoarele condiții: (a) la data punerii în aplicare a abordării de evaluare avansată, o parte semnificativă a riscurilor operaționale ale instituției de credit trebuie să fie acoperită de abordarea de evaluare avansată și (b) instituția de credit trebuie să-și ia angajamentul să extindă abordarea de evaluare avansată asupra unei părți semnificative a operațiunilor sale într-
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
evaluare avansată, o parte semnificativă a riscurilor operaționale ale instituției de credit trebuie să fie acoperită de abordarea de evaluare avansată și (b) instituția de credit trebuie să-și ia angajamentul să extindă abordarea de evaluare avansată asupra unei părți semnificative a operațiunilor sale într-o perioadă de timp convenită cu autoritatea competentă. 2. UTILIZAREA COMBINATĂ A ABORDĂRII DE BAZĂ ȘI A ABORDĂRII STANDARDIZATE 3. O instituție de credit poate utiliza o combinație a abordării de bază și a abordării standardizate
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
se constată că instituția de credit a furnizat suport implicit în mai multe ocazii, autoritatea competentă trebuie să ia măsurile adecvate care să reflecte așteptările crescute privind furnizarea în viitor a suportului pentru titlurizare, eșuând astfel în obținerea unui transfer semnificativ al riscului. 3. În sensul determinării care trebuie realizată în conformitate cu articolul 124 alineatul (3), autoritățile competente trebuie să verifice măsura în care ajustarea valorii și dispozițiile prevăzute pentru pozițiile/portofoliile din portofoliul de tranzacționare, astfel cum se prevede la partea
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
pozițiile/portofoliile din portofoliul de tranzacționare, astfel cum se prevede la partea B a anexei VII la Directiva 2006/49/CE, permit instituției de credit să-și vândă sau să-și acopere pozițiile pe termen scurt fără a suporta pierderi semnificative în condiții normale de piață. ANEXA XII CRITERII TEHNICE PRIVIND INFORMAREA PARTEA I Criterii generale 1. Informațiile trebuie considerate semnificative pentru publicare în cazul în care omiterea lor sau declarația falsă ar putea schimba sau influența evaluarea sau decizia unui
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
CE, permit instituției de credit să-și vândă sau să-și acopere pozițiile pe termen scurt fără a suporta pierderi semnificative în condiții normale de piață. ANEXA XII CRITERII TEHNICE PRIVIND INFORMAREA PARTEA I Criterii generale 1. Informațiile trebuie considerate semnificative pentru publicare în cazul în care omiterea lor sau declarația falsă ar putea schimba sau influența evaluarea sau decizia unui utilizator care se bazează pe informații în scopul luării unei decizii economice. 2. Informațiile trebuie considerate ca fiind proprietatea instituției
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
expunerilor după compensările contabile și fără a ține seama de efectele diminuării riscului de credit, precum și valoarea medie a expunerilor pe o anumită perioadă, defalcată în funcție de tipuri diferite de categorii de expuneri; (d) distribuția geografică a expunerilor, repartizată pe zone semnificative și pe categorii importante de expuneri, detaliate suplimentar, după caz; (e) distribuția expunerilor pe sector de industrie sau tip de contrapartidă, repartizată pe categorii de expuneri, detaliate suplimentar, după caz; (f) repartizarea maturității reziduale a tuturor expunerilor, distribuită pe categorii
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
e) distribuția expunerilor pe sector de industrie sau tip de contrapartidă, repartizată pe categorii de expuneri, detaliate suplimentar, după caz; (f) repartizarea maturității reziduale a tuturor expunerilor, distribuită pe categorii de expunere și detaliate suplimentar, după caz; (g) pe sector semnificativ de industrie sau tip semnificativ de contrapartidă, valoarea: (i) expunerilor care au suferit reduceri de valoare sau în situație de restanță la plată, prezentate separat; (ii) ajustărilor de valoare și a provizioanelor și (iii) cheltuielilor privind ajustările de valoare și
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
de industrie sau tip de contrapartidă, repartizată pe categorii de expuneri, detaliate suplimentar, după caz; (f) repartizarea maturității reziduale a tuturor expunerilor, distribuită pe categorii de expunere și detaliate suplimentar, după caz; (g) pe sector semnificativ de industrie sau tip semnificativ de contrapartidă, valoarea: (i) expunerilor care au suferit reduceri de valoare sau în situație de restanță la plată, prezentate separat; (ii) ajustărilor de valoare și a provizioanelor și (iii) cheltuielilor privind ajustările de valoare și provizioanele pentru perioada dată; (h
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
ajustărilor de valoare și a provizioanelor și (iii) cheltuielilor privind ajustările de valoare și provizioanele pentru perioada dată; (h) valoarea expunerilor care au suferit reduceri de valoare sau în situație de restanță la plată, prezentate separat, defalcată pe zone geografice semnificative, inclusiv, după caz, valoarea ajustărilor de valoare și a provizioanelor în legătură cu fiecare zonă geografică; (i) reconcilierea variațiilor ajustărilor de valoare și ale provizioanelor pentru expuneri care au suferit reduceri de valoare, prezentate separat. Informațiile trebuie să cuprindă: (i) o descriere
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
de fonduri proprii pentru acoperirea riscului operațional pentru care instituția de credit este eligibilă și (b) o descriere a metodologiei prevăzute la articolul 105, în cazul în care este utilizată de instituția de credit, inclusiv a factorilor interni și externi semnificativi, luați în considerare în cadrul abordării de evaluare a instituției de credit. În cazul utilizării parțiale, domeniul de aplicare și acoperirea diferitelor metodologii utilizate. 12. Cu privire la expunerile pe acțiuni neincluse în portofoliul privind tranzacțiile cu titluri financiare, se fac publice următoarele
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
diferențierea între expuneri pe baza obiectivelor acestora, inclusiv pentru relații de câștiguri de capital și motive strategice, și un rezumat al tehnicilor contabile și al metodologiilor de evaluare utilizate, inclusiv ipotezele cheie și practicile care afectează evaluarea, precum și orice modificări semnificative în cadrul practicilor respective; (b) valoarea de bilanț, valoarea justă și, pentru acțiuni cotate, o comparație cu prețul de piață, în cazul în care aceasta din urmă diferă semnificativ de valoarea justă; (c) tipurile, natura și valorile expunerilor pe acțiuni cotate
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
de neplată, și pierderile recunoscute de instituția de credit pe perioada dată; (i) valoarea totală a pozițiilor de titlurizare reținute sau cumpărate, defalcată pe tip de expunere; (j) valoarea totală a pozițiilor titlurizate reținute sau cumpărate, defalcată pe un număr semnificativ de benzi de ponderare a riscului. Pozițiile care au fost ponderate cu riscul la 1 250 % sau deduse se publică separat; (k) valoarea totală neachitată a expunerilor titlurizate care se reînnoiesc, repartizate pe interesul inițiatorului sau al investitorilor și (l
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
pentru care instituția de credit nu utilizează asemenea estimări; (e) pentru categoriile de expuneri față de administrații centrale și bănci centrale, instituții și întreprinderi, cuprinzând un număr suficient de categorii de debitori (inclusiv situații de neplată), pentru a permite o diferențiere semnificativă a riscului de credit, instituția de credit trebuie să facă publice: (i) expunerile totale (pentru categoriile de expuneri față administrații centrale și bănci centrale, instituții și întreprinderi, valoarea creditelor exigibile și valorile expunerilor aferente creditelor neutilizate; pentru acțiuni, suma exigibilă
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
fie informațiile prezentate la litera (e) anterioară (după caz, pe o bază comasată), fie o analiză a expunerilor (credite exigibile și valorile expunerilor pentru credite neutilizate) față de un număr suficient de categorii de pierderi anticipate pentru a permite o diferențiere semnificativă a riscului de credit (după caz, pe o bază comasată); (g) ajustările efective de valoare din perioada precedentă pentru fiecare categorie de expuneri (pentru clienți de retail, pentru fiecare categorie definită la litera (c) punctul (iv) și diferențele față de valori
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
să includă informații cel puțin despre estimările pierderilor în raport cu pierderile reale pentru fiecare categorie de expunere (pentru clienți de retail, pentru fiecare categorie definită la litera (c) punctul (iv) pe o perioadă suficientă de timp pentru a permite o evaluare semnificativă a performanței proceselor de rating intern pentru fiecare categorie de expunere (pentru clienți de retail, pentru fiecare categorie definită la litera (c) punctul (iv). După caz, instituțiile de credit asigură o defalcare suplimentară pentru a furniza o analiză a probabilității
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]
-
tipurile de expunere incluse în categoria de expuneri, definițiile, metodele și datele de estimare și validare a probabilității de neplată și, după caz, valoarea LGD și a factorilor de conversie, inclusiv ipotezele utilizate la derivarea acestor variabile, și descrierea abaterilor semnificative de la definiția neplății menționată de anexa VII partea 4 punctele 44-48, inclusiv segmentele largi afectate de astfel de abateri. 2. Instituțiile de credit care utilizează tehnici de diminuare a riscului fac publice următoarele informații: (a) politicile și procesele utilizate de
32006L0048-ro () [Corola-website/Law/295057_a_296386]