21,931 matches
-
de investiții trebuie să stabilească remunerația variabilă a membrilor individuali ai personalului identificat prin transpunerea criteriilor de performanță și a ajustărilor la riscuri în acordări efective de remunerație. În timpul acestui proces de acordare, firma de investiții trebuie să ajusteze remunerația la posibile viitoare evoluții negative („ajustare ex-ante la riscuri”). ... 14.2.1. Stabilirea fondurilor de prime pentru personalul identificat 233. Firmele de investiții trebuie să stabilească unul sau mai multe fonduri de prime pentru perioada pentru care este acordată remunerația variabilă
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
ajusteze remunerația la posibile viitoare evoluții negative („ajustare ex-ante la riscuri”). ... 14.2.1. Stabilirea fondurilor de prime pentru personalul identificat 233. Firmele de investiții trebuie să stabilească unul sau mai multe fonduri de prime pentru perioada pentru care este acordată remunerația variabilă și să calculeze fondul de prime total pentru personalul identificat la nivelul firmei de investiții ca sumă a acestor fonduri de prime. Fondul de prime trebuie să fie legat de performanța unei firme de investiții. În plus, personalul ar
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
putea beneficia de plăți corespunzătoare de comisioane de performanță pentru care nu este definit un fond de prime. ... 234. La stabilirea fondurilor de prime, firmele de investiții trebuie să ia în considerare raportul dintre componenta variabilă și cea fixă a remunerației totale aplicabile categoriilor de personal identificat, criteriile de performanță și risc definite pentru întreaga firmă de investiții, obiectivele de control și situația financiară a firmei de investiții, inclusiv baza de capital și lichiditatea acesteia. Indicatorii de performanță folosiți la calcularea
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
alte metode adecvate pentru a combina diferite abordări. ... 240. La alegerea abordării, firmele de investiții trebuie să ia în considerare următoarele: formulele sunt mai transparente și, prin urmare, duc la stimulente clare deoarece membrul personalului cunoaște toți factorii ce determină remunerația sa variabilă. Totuși, formulele nu pot surprinde toate obiectivele, în special pe cele calitative, ce pot fi surprinse mai bine prin abordări bazate pe raționamente. Abordarea bazată pe raționamente oferă o mai mare flexibilitate conducerii și poate, prin urmare, să
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
obiectivele, în special pe cele calitative, ce pot fi surprinse mai bine prin abordări bazate pe raționamente. Abordarea bazată pe raționamente oferă o mai mare flexibilitate conducerii și poate, prin urmare, să slăbească efectul de stimulent bazat pe risc al remunerației variabile bazate pe performanță. Așadar, aceasta trebuie aplicată cu controalele adecvate și într-un proces bine documentat și transparent. ... 241. Factori precum constrângerile bugetare, reținerea personalului și considerentele de recrutare, subvenționarea în rândul unităților operaționale etc. nu trebuie să domine
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
un proces bine documentat și transparent. ... 241. Factori precum constrângerile bugetare, reținerea personalului și considerentele de recrutare, subvenționarea în rândul unităților operaționale etc. nu trebuie să domine repartizarea fondului de prime deoarece ar putea slăbi relația dintre performanță, risc și remunerație. ... 242. Firmele de investiții trebuie să țină evidențe privind modul în care au fost stabilite fondul de prime și remunerația personalului, inclusiv modul în care au fost combinate estimările bazate pe diferite abordări. ... ... 14.2.2. Ajustarea ex-ante la riscuri în
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
unităților operaționale etc. nu trebuie să domine repartizarea fondului de prime deoarece ar putea slăbi relația dintre performanță, risc și remunerație. ... 242. Firmele de investiții trebuie să țină evidențe privind modul în care au fost stabilite fondul de prime și remunerația personalului, inclusiv modul în care au fost combinate estimările bazate pe diferite abordări. ... ... 14.2.2. Ajustarea ex-ante la riscuri în procesul de acordare 243. Firmele de investiții trebuie să stabilească fondul de prime și remunerația variabilă ce trebuie acordată pe
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
stabilite fondul de prime și remunerația personalului, inclusiv modul în care au fost combinate estimările bazate pe diferite abordări. ... ... 14.2.2. Ajustarea ex-ante la riscuri în procesul de acordare 243. Firmele de investiții trebuie să stabilească fondul de prime și remunerația variabilă ce trebuie acordată pe baza unei evaluări de performanță și a riscurilor asumate. Ajustarea la riscuri înainte de acordare („ajustarea ex-ante”) trebuie să se bazeze pe indicatori de risc și să garanteze că remunerația variabilă acordată este aliniată
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
fondul de prime și remunerația variabilă ce trebuie acordată pe baza unei evaluări de performanță și a riscurilor asumate. Ajustarea la riscuri înainte de acordare („ajustarea ex-ante”) trebuie să se bazeze pe indicatori de risc și să garanteze că remunerația variabilă acordată este aliniată integral cu riscurile asumate. Criteriile folosite pentru ajustarea ex-ante la riscuri trebuie să fie suficient de granulare pentru a reflecta riscurile aferente. ... 244. În funcție de disponibilitatea criteriilor de ajustare la riscuri, firmele de investiții
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
trebuie să excludă costurile funcțiilor corporative, de exemplu costurile informatice, cheltuielile de regie ale grupului sau de întrerupere a activității. ... 248. Firmele de investiții trebuie să facă ajustări calitative ex-ante la riscuri atunci când stabilesc fondul de prime și remunerația personalului identificat folosind, de exemplu, fișe de pontaj echilibrate care includ explicit considerente de riscuri și control cum ar fi neconformitățile, încălcările limitei de risc și indicatorii de control intern (de exemplu, pe baza rezultatelor de audit intern) sau alte
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
pontaj echilibrate care includ explicit considerente de riscuri și control cum ar fi neconformitățile, încălcările limitei de risc și indicatorii de control intern (de exemplu, pe baza rezultatelor de audit intern) sau alte metode similare. ... ... ... ... 15. Procesul de plată pentru remunerația variabilă 249. Fără a aduce atingere aplicării derogărilor prevăzute la articolul 32 alineatul (4) din Directiva (UE) 2019/2034, firmele de investiții trebuie să plătească remunerația variabilă parțial în avans și parțial amânată și, dacă este necesar, sub formă de instrumente
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
pe baza rezultatelor de audit intern) sau alte metode similare. ... ... ... ... 15. Procesul de plată pentru remunerația variabilă 249. Fără a aduce atingere aplicării derogărilor prevăzute la articolul 32 alineatul (4) din Directiva (UE) 2019/2034, firmele de investiții trebuie să plătească remunerația variabilă parțial în avans și parțial amânată și, dacă este necesar, sub formă de instrumente și numerar, în conformitate cu articolul 32 din Directiva (UE) 2019/2033. În cazul în care se plătește o sumă mare a remunerației variabile sub formă
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
trebuie să plătească remunerația variabilă parțial în avans și parțial amânată și, dacă este necesar, sub formă de instrumente și numerar, în conformitate cu articolul 32 din Directiva (UE) 2019/2033. În cazul în care se plătește o sumă mare a remunerației variabile sub formă de instrumente, firmele de investiții trebuie să analizeze dacă alinierea riscurilor la profilul de risc al firmei de investiții sau al activelor pe care le administrează s-ar îmbunătăți dacă s-ar acorda o combinație de instrumente
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
combinație de instrumente diferite. Înainte de a plăti partea amânată de numerar sau de a intra în drepturile aferente instrumentelor amânate, trebuie aplicată o reevaluare a performanței și, dacă este nevoie, o ajustare ex-post la riscuri pentru a alinia remunerația variabilă la riscurile suplimentare ce au fost identificate sau care s- au materializat după acordare. Acest lucru este valabil și dacă se folosesc perioade de acumulare multianuale. ... 15.1. Remunerația neamânată și amânată 250. Fără a aduce atingere aplicării derogărilor prevăzute
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
acumulare multianuale. ... 15.1. Remunerația neamânată și amânată 250. Fără a aduce atingere aplicării derogărilor prevăzute la articolul 32 alineatul (4) din Directiva (UE) 2019/2034, firmele de investiții trebuie să pună în aplicare un grafic de amânare care să alinieze corespunzător remunerația personalului cu activitățile, ciclul economic și profilul de risc al firmei de investiții și cu activitățile membrilor personalului identificat, astfel încât o parte suficientă a remunerației variabile să poată fi ajustată la rezultatele riscului de-a lungul timpului prin ajustări
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
investiții trebuie să pună în aplicare un grafic de amânare care să alinieze corespunzător remunerația personalului cu activitățile, ciclul economic și profilul de risc al firmei de investiții și cu activitățile membrilor personalului identificat, astfel încât o parte suficientă a remunerației variabile să poată fi ajustată la rezultatele riscului de-a lungul timpului prin ajustări ex-post la riscuri. ... 251. Un grafic al amânărilor este definit de componente diferite: a. proporția din remunerația variabilă care este amânată (secțiunea 15.2); ... b. durata
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
personalului identificat, astfel încât o parte suficientă a remunerației variabile să poată fi ajustată la rezultatele riscului de-a lungul timpului prin ajustări ex-post la riscuri. ... 251. Un grafic al amânărilor este definit de componente diferite: a. proporția din remunerația variabilă care este amânată (secțiunea 15.2); ... b. durata perioadei de amânare (secțiunea 15.2); ... c. viteza cu care se intră în drepturi cu privire la remunerația amânată, inclusiv orizontul de timp de la sfârșitul perioadei de acumulare până la intrarea în
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
la riscuri. ... 251. Un grafic al amânărilor este definit de componente diferite: a. proporția din remunerația variabilă care este amânată (secțiunea 15.2); ... b. durata perioadei de amânare (secțiunea 15.2); ... c. viteza cu care se intră în drepturi cu privire la remunerația amânată, inclusiv orizontul de timp de la sfârșitul perioadei de acumulare până la intrarea în drepturi cu privire la prima sumă amânată (secțiunea 15.3). ... ... 252. Firmele de investiții trebuie să ia în considerare în cadrul graficului de amânare forma în
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
de timp de la sfârșitul perioadei de acumulare până la intrarea în drepturi cu privire la prima sumă amânată (secțiunea 15.3). ... ... 252. Firmele de investiții trebuie să ia în considerare în cadrul graficului de amânare forma în care este acordată remunerația variabilă amânată și, după caz, trebuie să-și diferențieze graficele de amânare modificând aceste componente pentru diferitele categorii de personal identificat. Combinația acestor componente trebuie să ducă la un grafic de amânare eficace, în care să fie furnizate stimulente clare
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
identificat. Combinația acestor componente trebuie să ducă la un grafic de amânare eficace, în care să fie furnizate stimulente clare pentru asumarea riscurilor orientată pe termen lung prin proceduri transparente de aliniere la riscuri. ... ... 15.2. Perioada de amânare și proporția remunerației amânate 253. Perioada de amânare începe după efectuarea acordării (de exemplu, în momentul plății avansului din remunerația variabilă). Amânarea poate fi aplicată ambelor tipuri de remunerație variabilă, numerar și instrumente. ... 254. La stabilirea perioadei de amânare efective și a proporției
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
furnizate stimulente clare pentru asumarea riscurilor orientată pe termen lung prin proceduri transparente de aliniere la riscuri. ... ... 15.2. Perioada de amânare și proporția remunerației amânate 253. Perioada de amânare începe după efectuarea acordării (de exemplu, în momentul plății avansului din remunerația variabilă). Amânarea poate fi aplicată ambelor tipuri de remunerație variabilă, numerar și instrumente. ... 254. La stabilirea perioadei de amânare efective și a proporției de amânat în conformitate cu cerințele minime prevăzute la articolul 32 alineatul (1) litera (l) din Directiva
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
lung prin proceduri transparente de aliniere la riscuri. ... ... 15.2. Perioada de amânare și proporția remunerației amânate 253. Perioada de amânare începe după efectuarea acordării (de exemplu, în momentul plății avansului din remunerația variabilă). Amânarea poate fi aplicată ambelor tipuri de remunerație variabilă, numerar și instrumente. ... 254. La stabilirea perioadei de amânare efective și a proporției de amânat în conformitate cu cerințele minime prevăzute la articolul 32 alineatul (1) litera (l) din Directiva (UE) 2019/2034, firmele de investiții trebuie să ia în
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
și natura activităților firmei de investiții; ... c. fluctuațiile preconizate în activitatea și performanța economică și riscurile firmei de investiții și ale unității operaționale, precum și impactul personalului identificat asupra acestor fluctuații; ... d. raportul dintre componenta variabilă și cea fixă a remunerației totale și valoarea absolută a remunerației variabile. ... ... 255. Firmele de investiții trebuie să stabilească pentru care categorii de personal identificat, luând în considerare, de asemenea, rolurile și responsabilitățile acestora, trebuie aplicate perioade de amânare mai lungi decât perioada minimă impusă
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
c. fluctuațiile preconizate în activitatea și performanța economică și riscurile firmei de investiții și ale unității operaționale, precum și impactul personalului identificat asupra acestor fluctuații; ... d. raportul dintre componenta variabilă și cea fixă a remunerației totale și valoarea absolută a remunerației variabile. ... ... 255. Firmele de investiții trebuie să stabilească pentru care categorii de personal identificat, luând în considerare, de asemenea, rolurile și responsabilitățile acestora, trebuie aplicate perioade de amânare mai lungi decât perioada minimă impusă de cel puțin trei-cinci ani pentru
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]
-
investiții trebuie să stabilească pentru care categorii de personal identificat, luând în considerare, de asemenea, rolurile și responsabilitățile acestora, trebuie aplicate perioade de amânare mai lungi decât perioada minimă impusă de cel puțin trei-cinci ani pentru a se asigura că remunerația variabilă este aliniată la profilul de risc pe termen lung. În cazul în care sunt folosite perioade de acumulare multianuale mai lungi și în care perioada de acumulare mai lungă conferă mai multă certitudine cu privire la riscurile care s-
GHID din 6 martie 2023 () [Corola-llms4eu/Law/266284]